Os mercados acionistas europeus prolongaram uma série de vitórias em várias sessões após o discurso do presidente Trump em Davos. Enquanto o setor bancário liderou os ganhos gerais, as ações do setor da energia permaneceram sob pressão.
As bolsas europeias aumentaram os seus ganhos na quinta-feira, após o discurso do Presidente dos EUA, Donald Trump, na sua primeira participação virtual no Fórum Económico Mundial em Davos, na Suíça. O Presidente dos EUA exigiu a redução das taxas de juro mundiais e instou a OPEP a baixar os preços do petróleo. Também apelou à desregulamentação das regras bancárias.
O Euro Stoxx 600 subiu 0,46% para 530,50 euros, alargando uma série de sete sessões de ganhos para um novo máximo histórico. O DAX subiu 0,74%, marcando a sua oitava sessão consecutiva de ganhos, depois de ter atingido repetidamente novos máximos nos últimos sete dias de negociação. O CAC 40 francês avançou 0,7%, atingindo o seu nível mais elevado desde 11 de junho, e o FTSE 100 subiu 0,23%, fechando também num máximo histórico.
O setor bancário recupera
O setor bancário europeu (SX7P) subiu 1,83%, liderando os ganhos do Euro Stoxx 600. As principais ações financeiras tiveram um forte desempenho, com as ações do HSBC a subirem 0,77% para o seu nível mais alto desde 2000, o UBS a subir 0,38% para um máximo de 16 anos, o UniCredit a subir 2,53% e o Banco Santander a avançar 2,45%.
Trump encorajou o investimento nos EUA, prometendo impostos mais baixos e regulamentos mais flexíveis. Durante uma sessão de perguntas e respostas, pediu aos bancos norte-americanos, nomeadamente ao Bank of America e ao JPMorgan Chase, que deixem de bloquear as contas políticas. Trump também criticou os reguladores europeus por serem demasiado duros com as empresas tecnológicas e os produtores de petróleo dos EUA.
Espera-se que a presidência de Trump beneficie o setor bancário devido à sua posição de flexibilização da regulamentação para os grandes credores. O Presidente poderá insistir na redução dos requisitos de capital – o montante mínimo de capital que um banco deve deter por imposição das autoridades reguladoras – e na flexibilização dos processos administrativos. Estas medidas encorajariam os grandes bancos a aumentar o retorno para os acionistas através de recompras de acções e dividendos.
As ações do setor da energia caem com a descida dos preços do petróleo
As ações europeias do setor da energia aumentaram as perdas, uma vez que os preços do petróleo e do gás continuaram a descer, na sequência do apelo do Presidente Trump à Arábia Saudita e à OPEP para reduzirem os preços na quinta-feira.
As ações da Shell caíram 0,48%, as da BP caíram 0,59% e as da TotalEnergies caíram 0,43%. Os três maiores produtores europeus de petróleo e gás viram as suas ações cair ao longo da semana, refletindo as tendências dos mercados petrolíferos.
Os futuros do petróleo bruto caíram pelo quarto dia de negociação consecutivo desde a inauguração de Trump. Os futuros do WTI caíram 1,09% para $74,62 por barril, enquanto os futuros do Brent caíram 0,9% para $78,29 por barril, ambos atingindo uma baixa de duas semanas.
O Presidente Trump sugeriu que os preços elevados do petróleo estavam a financiar a Rússia na guerra da Ucrânia. “Também vou pedir à Arábia Saudita e à OPEP que baixem o preço do petróleo”, disse na quinta-feira em Davos. “Se o preço baixasse, a guerra entre a Rússia e a Ucrânia terminaria imediatamente”.
Os seus comentários seguiram-se à sua promessa de pressionar a Rússia com sanções e tarifas para acabar com a guerra. No evento, Trump reiterou sua intenção de aumentar a produção de petróleo e gás dos EUA para apoiar o setor manufatureiro, particularmente no desenvolvimento de inteligência artificial e infraestrutura de criptomoeda. Voltou a sublinhar que os EUA têm relações comerciais injustas com a UE. Em dezembro, Trump ameaçou aumentar as tarifas se o bloco não aumentasse as suas compras de gás e petróleo dos EUA.
Ações tecnológicas mistas
As ações europeias de tecnologia apresentaram um desempenho misto na quinta-feira, com a recuperação liderada pela inteligência artificial a desvanecer-se. Trump revelou uma joint venture com gigantes da tecnologia para investir 480 mil milhões de euros em infraestruturas de IA nos EUA na terça-feira, o que impulsionou os preços das ações do setor no início da semana. No entanto, não deu mais indicações sobre a construção do avanço tecnológico dos EUA durante o seu discurso na quinta-feira.
A maior empresa de tecnologia da Europa, a SAP, viu suas ações ficarem estáveis em um máximo histórico de € 262 na quinta-feira. No entanto, o fabricante holandês de equipamentos de chips de IA ASML viu suas ações caírem 4.4%, em meio a preocupações com possíveis restrições à exportação para a China. O primeiro-ministro holandês Dick Schoof indicou durante uma entrevista à Bloomberg em Davos na quarta-feira que a administração Trump pode impor controles comerciais de chips de IA na China tão estritamente quanto aqueles sob a administração Biden.
Bitcoin desliza
Trump assinou uma ordem executiva sobre criptomoeda e inteligência artificial, criando um grupo de trabalho para aconselhar a Casa Branca sobre políticas de activos digitais. A ação desiludiu os entusiastas da Bitcoin, uma vez que Trump não ordenou especificamente a criação de uma reserva de Bitcoin, como tinha dado a entender anteriormente.
Os preços do Bitcoin caíram de pouco mais de $ 107,000 para pouco mais de $ 102,000 após a ordem executiva. O maior token digital do mundo recuperou ligeiramente para $103.370 às 3:22 da manhã CET na sexta-feira.
